币安超 30 亿美金成交量完全是虚假编造详解程序员

上周三开始，币安首先被曝出遭遇黑客攻击，进而引发了包括比特币在内的多种币值暴跌，而币安也被指为“自导自演”的幕后黑手。

然后，上周六美国科技博客Medium刊登的署名为Sylvain ArtPlay Ribes的文章《追踪虚假的成交量：一场加密的瘟疫》（Chasing fake volume: a crypto-plague）顿时引起了币圈内的一阵骚乱。作者声称，通过数据分析的方法，发现了时下最为火热的虚拟货币交易的惊天骗局。

不过，与其说是一场骚乱，不如说是一种熟知币圈交易潜规则下的心照不宣。对于圈内为数不多的几家交易所——OKex、币安、火币而言，这一系列的打击精准而猛烈。

“我知道他在说谎，他也知道我知道他说谎，但是他依然无动于衷继续说谎…”

不止一位圈内人士向CSDN指出，虚拟货币交易所左手倒右手制造虚假交易量，这在行业里早就是公开的秘密。

“交易所虚假交易量的事情其实早已是圈内潜规则了，平台交易是中心化的成本很低，加上缺乏监管，内部交易左手倒右手是很正常的事情，并非个案。即使在股市里面，都有内部交易的情况存在，所以才有了证监会的监管，监管是为了让广大投资者的利益得到合法的保障。”看雪论坛“区块链安全”版主海风月影表示。

那么，既然如此，虚假交易量的事情在圈内早已是潜规则，那为何这篇文章出来之后仍然引起了不小的轰动呢？关键在于，作者以量化可视的分析模型得出了数据结果，言之凿凿。

随后，该文不仅经过多家媒体传播，也引起了OKex的高度警觉。他们后来信誓旦旦澄清：“自己从来不在数据上做任何人工干扰，也不屑于做任何的假数据”。这就奇怪了。

时隔不到三日，全球三大虚拟货币交易所就已有两家先后中枪，而这次是由一篇堪称高难度的分析论证文给降维打击了。

一个由模型揭开的真相

首先，作者Sylvian向读者大家提出了自己的发现：价值总计超过30亿美金虚拟货币成交量完全是虚假编造出来的；其中，全球交易量第一的 OKex交易所存在交易量造假的行为，“93% 的交易额为虚假交易”。除此之外，作者还通过数据分析指出中国的虚拟货币交易所——火币、币安、Lbank 等都存在成交量造假行为，假交易额的数量占比 70-90%。

然后，他介绍了自己的研究模型，即用“滑点”(slippage）作为数据分析的支撑点。简单来说，从市面上已有的各大交易所那里收集订单，然后评估如果现在出售任意价值5万美元的“虚拟货币”，它的价格能下滑多少，即下单价格和真正成交价之间的差额。

在还未进行实验之前，Sylvian认为交易量越大，则“滑点”程度越小。不过，经过实验发现：总体的趋势跟之前说的一致，但是在之前的估计里，两个交易所之间区别应该很小，但是实验结果却出现了高达95%的落差。“这并非可以用每个交易所用户的交易行为有所不同就能搪塞过去的。”

Sylvian选取四家日交易量上10万美金的交易所分别是：OKex（红色）， Kraken（淡蓝色）, Bitfinex（深蓝色） 和 GDAX（橘色），并调取了以上交易所某些虚拟货币24小时内的成交数据。

X 轴为交易量，单位百万美元；Y 轴为滑点，单位%

从上面这幅图中可以看出，前面三家交易所的数据大体上是相似的，但是OKex两两货币之间的兑换比率与它们的交易量相比，“滑点”程度更高。这只有一个解释，就是OKex交易所有很多交易是造假的！然后，Sylvian再次进行实验想验证OKex交易所中交易造假的比例时，通过实验得出竟然高达93.6%。在对火币交易所进行验证后，发现其作假程度竟然也到达81.8%！[1]

交易量，堪称完美的正弦曲线图

在成交量超过 10万 美金的 28 个兑换组合中，只有 11 组的下滑比率在 0.7% 以下，分别是：

尽管这些数字本身就证明了一个大部分OKex的交易量是造假产生的，但确切来说，谁都没有亲眼看到这些虚假交易是如何实现的。为此，Sylvian登陆了交易所账户，并查看了一些数字货币交易历史，发现很多交易所以一种明显的人为方式对交易量进行了造假。

这套量化模型是否足够精准？

对此，海风月影表示赞同：

“文章作者用滑点作为数据分析支撑点，是靠谱的。大家都知道，在市场里面卖出固定量的货币，交易量越大的市场，价格下降的幅度是越小的。那么为什么交易所要做出虚假交易量呢？答案是为了拉更多的用户来交易，把波段做得好看一点，给大家感觉很有机会赚钱，而且市场交易量又大，随时可以出手，有利润空间。”

另外两位业内专家也向CSDN证实：

“作者的推理逻辑是站得住的，尤其那张规律的交易量波形图，太假了，也难怪作者得出那样的结论。不过取样时段毕竟还是太短，这个量化模型是否足够精准，恐怕还得交易所出来现身说法。OK和火币都曾经有巨大的真实交易量，后期受到政策影响，交易量萎缩得很厉害，因此可能采用了一些手段。90%的数据很多人觉得太高，难以置信，我觉得一般高，是符合中心化交易所的道德水准的。”